Investidores do Credit Suisse processam após enfrentar perdas de bilhões

Um grupo de investidores do Credit Suisse processou os reguladores financeiros suíços depois que uma aquisição do banco em dificuldades pelo rival UBS, planejada pelo governo, deixou o banco com perdas de bilhões.

Os investidores estão contestando uma ordem da Autoridade de Supervisão do Mercado Financeiro Suíço (Finma) que eliminou cerca de 16 bilhões de francos suíços (cerca de £ 13,9 bilhões) em títulos de alto risco do Credit Suisse como parte de um resgate de emergência no mês passado, disseram advogados na sexta-feira. .

O negócio de 2,6 bilhões de libras, acertado às pressas, evitou a queda do segundo maior banco da Suíça depois que suas ações despencaram e os clientes correram para sacar seu dinheiro em meio a temores sobre problemas de longa duração no Credit Suisse e turbulência no sistema financeiro global após o colapso do dois bancos americanos.

“A decisão da Finma mina a confiança internacional na segurança jurídica e na confiabilidade do centro financeiro suíço”, disse Thomas Werlen, sócio-gerente na Suíça do escritório de advocacia Quinn Emanuel Urquhart & Sullivan.

A empresa apresentou a queixa no tribunal federal suíço na quarta-feira em nome de investidores que detêm mais de 4,5 bilhões de francos suíços (cerca de 4 bilhões de libras) em títulos de alto risco.

“Estamos comprometidos em retificar esta decisão, que não é apenas do interesse de nossos clientes, mas também fortalecerá a posição da Suíça como uma jurisdição chave no sistema financeiro global”, disse Werlen em um comunicado preparado na sexta-feira.

A Finma se recusou a comentar, mas defendeu a decisão de acabar com os detentores de títulos.

Normalmente, os acionistas enfrentam perdas antes daqueles que detêm títulos se um banco falir.

Após a crise financeira de 2008, os reguladores financeiros europeus usaram um tipo especial de título projetado para fornecer uma proteção de capital aos bancos em tempos de crise.

Mas esses títulos são projetados para serem eliminados se o capital de um banco cair abaixo de um certo nível.

Os reguladores suíços dizem que os contratos para esses chamados títulos Adicionais de Nível 1 (AT1) emitidos pelo Credit Suisse mostram que eles podem ser cancelados em um “evento de viabilidade”, especialmente se o governo oferecer suporte extraordinário.

Isso aconteceu depois que o poder executivo suíço aprovou medidas de emergência que forneceram bilhões em garantias para o negócio e permitiram que os reguladores ordenassem uma baixa contábil dos títulos, disse Finma.

O plano de resgate de emergência permitiu que o governo levasse adiante o negócio sem a aprovação dos acionistas.

Os reguladores também chamaram a aquisição de “a melhor opção” que oferecia o menor risco de desencadear uma crise mais ampla e prejudicar a posição da Suíça como centro financeiro.

A câmara baixa do parlamento suíço, em uma votação simbólica na semana passada, repreendeu o resgate depois que o banco central e o governo gastaram mais de 200 bilhões de francos suíços (180,7 bilhões de libras) em garantias.